Finančné portfólio

Finančné portfólio

Máte sen o vašom živote. Viete, kde chcete žiť, čo chcete riadiť a typ oblečenia, ktorý chcete nosiť. Už ste niekedy začali presne vypočítavať, koľko by vás to z finančného hľadiska stálo, aby ste dosiahli požadovaný životný štýl? Ak ste ako väčšina ľudí, odpoveď je nie.

Tento článok vám pomôže prijať opatrenia vytvorením kompletného finančného portfólia. Čo je kompletné finančné portfólio? Jedná sa o termín, ktorý používame na definovanie jednotlivca, ktorý má plne financované dôchodkové účty, je bez dlhov, má šesťmesačnú núdzovú hotovostnú rezervu, vlastní diverzifikované investície v rôznych triedach aktív a investuje sám.

Portfólio je zoskupenie finančných aktív, ako sú akcie, dlhopisy, komodity, meny a peňažné ekvivalenty, ako aj ich protipoložky, vrátane fondov obchodovaných na burze a uzavretých fondov. Portfólio môže pozostávať aj z neobchodovateľných cenných papierov, ako napríklad nehnuteľnosti, umenie a súkromné ​​investície. Portfóliá sú držané priamo investormi alebo riadené finančnými odborníkmi a správcami peňazí. Investori by mali vytvoriť investičné portfólio v súlade s ich toleranciou voči rizikám a ich investičnými cieľmi. Investori môžu tiež mať viacero portfólií na rôzne účely. Všetko závisí od cieľov investora (visseuse devisseuse sans fil).

Investičné portfólio možno považovať za koláč, ktorý je rozdelený na kusy rôznej veľkosti, ktoré predstavujú rôzne triedy aktív alebo typy investícií na dosiahnutie primeraného priradenia rizík k výnosom. Mnoho rôznych typov cenných papierov sa môže použiť na vytvorenie diverzifikovaného portfólia, ale akcie, dlhopisy a hotovosť sa vo všeobecnosti považujú za hlavné stavebné bloky portfólia. Ďalšie potenciálne triedy aktív zahŕňajú, ale nie sú obmedzené na nehnuteľnosť, zlato a menu. Je teda len na vás, aké portfólio si vytvoríte, možností je neúrekom.

Kým finančný poradca môže vyvinúť generický portfóliový model pre jednotlivca, tolerancia rizika investora by mala mať významný vplyv na to, čo portfólio vyzerá. Napríklad konzervatívny investor by mohol uprednostňovať portfólio s akciami s vysokou kapitálovou hodnotou, so širokými trhovými indexovými fondmi, dlhopismi s investičnou bonitou a pozíciou v likvidných peňažných ekvivalentoch. Na rozdiel od toho by investor, ktorý toleruje riziká, mohol pridať niektoré rastové zásoby s nízkou kapitalizáciou na agresívnu rastúcu akciovú pozíciu, či niektoré vysoko výnosné dlhopisové expozície a pozrieť sa na nehnuteľnosti, medzinárodné a alternatívne investičné príležitosti pre svoje portfólio. Investor by mal vo všeobecnosti minimalizovať expozíciu voči cenným papierom alebo triedam aktív, ktorých volatilita ho znepokojuje (visseuse pro).

Vplyv časového horizontu na prideľovanie portfólia. Podobne ako pri rizikovej tolerancií by investori mali zvážiť, ako dlho musia investovať pri budovaní portfólia. Investori by sa mali vo všeobecnosti presunúť k konzervatívnejšej alokácii aktív, keď sa približujú k dátumu uzávierky, aby ochránili hlavné portfólio, ktoré bolo vytvorené až do tohto bodu. Napríklad investor šetriaci na dôchodok môže plánovať opustenie pracovnej pozície za päť rokov. Napriek tomu, že investor investoval do akcií a iných rizikových cenných papierov, investor by mohol chcieť investovať väčšiu časť zostatku portfólia do konzervatívnejších aktív, ako sú dlhopisy a hotovosť, aby pomohli ochrániť to, čo už bolo ušetrené. Naopak, jednotlivec, ktorý práve vstupuje na pracovnú pozíciu, môže chcieť investovať celé svoje portfólio do akcií, pretože môže mať desaťročia investícií a schopnosť vymaniť sa z krátkodobej volatility trhu. Pri výbere investícií na vyplnenie portfólia by sa mala zohľadniť tolerancia rizika aj časový horizont.